Sokkoló pénztári hozamok

A nyugdíjpénztári tagok a napokban kapják kézhez a tavalyi év számlakivonatát. Többségüknek kellemetlen élményben lesz része, amikor átfutja a papíron szereplő összegeket, mivel a pénztárak átlaghozama valahol mínusz húsz százalék körül alakult 2008-ban. A pénztárak szerint bármilyen rosszak is az eredmények, nem szabad meggondolatlanul egyik portfólióból a másikba ugrálni.

Siralmas eredménnyel zárták a tavalyi évet a nyugdíjpénztárak. Erről a napokban a tagok is megbizonyosodhatnak, amikor kézbe veszik a számlaértesítőiket. Arról már korábban is hírt adtunk, hogy a pénztárak 2008-as átlaghozama valahol mínusz húsz százalék körül van, ám egész más százalékokkal szembesülni, mint azzal, hogy hány forint befizetésünk úszott el a válsággal.
A legrosszabbul egyébként azok jártak, akik valamelyik választható rendszert bevezető pénztár növekedési kategóriába kerültek. A negatív rekordot ebben a csoportban az OTP tartja majdnem 33 százalékos veszteséggel. Azok a pénztárak, amelyek nem tértek át a válaszható portfólióra, kevesebbel megúszták a nehéz hónapokat, de még náluk is majdnem 16 százalék az átlagos veszteség.
Juhász Istvánné, a Stabilitás Pénztárszövetség főtitkára szerint az emberek valószínűleg már nem fognak meglepődni a számokon, mivel tudják, hogy gyenge eredménnyel zárták 2008-at a nyugdíjpénztárak. A főtitkár emellett hangsúlyozta: nem szabad elfelejtkezni arról, hogy a számlaértesítők a december végi állapotokat tükrözik, amelyek azóta változtak. Jövőre február végén fogják kézhez kapni a tagok a számlaértesítőket, így akkor valamivel frissebb számokat láthatnak majd rajta. – A naprakész adatok ismerete azért is nagyon fontos, mert csak ezek ismeretében alakíthatunk ki megfelelő képet a hozamokról. Az elmúlt évben a legnagyobb kárt szenvedő növekedési portfóliók például 2009 első három hónapjában még gyengélkedtek, de azóta növekedésnek indultak – közölte Juhász Istvánné. A legfrissebb adatokat egyébként a kasszák és a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletének honlapján lehet megtalálni.
A számlaértesítőket kézbe véve több olvasónk is azzal a kérdéssel fordult hozzánk, hogy miért nem jelezte a pénztáruk, hogy a tőzsdei mélyrepülés miatt gyenge eredményekre lehet számítani, ezért a kisebb kockázatú portfólióba való átlépéssel csökkenthetik a veszteségeiket. A főtitkár álláspontja szerint erre azért nem volt szükség, mert egy több évtizedre szóló befektetés esetén nem szerencsés ugrálni a befektetések között. – Ha valaki az év elején egy kisebb kockázatú befektetési csoportba lépett át, akkor a december végére felhalmozott veszteségeket nem tudta kikerülni, a tavasszal induló, főleg a kockázatosabb növekedési portfóliót érintő erősödésből pedig nem vette ki a részét – közölte Juhász Istvánné. Hozzátette: csak a hosszabb távú eredmények ismeretében lehet jó döntést hozni.
Ugyanakkor a kasszák elmúlt tízéves eredményei sem túl rózsásak. Tavaly közel 420 milliárd forint veszteséget kellett elkönyvelniük. Ez az összeg még meg is haladja az elmúlt évek nyereségét, ezért a pénztárak tízéves reálhozama meghaladja a mínusz 0,7 százalékot.
Az önkéntes nyugdíjpénztárak számlakivonatai is a napokban kerültek postára. Bár a válság ezeket sem hagyta érintetlenül, valamivel jobban szerepeltek, mint a magánpénztárak. A tavalyi átlaghozamuk mínusz 10,7 százalék volt, a tízéves reálhozamuk pedig plusz 0,43 százalék. Az önkéntes pénztárak negatív rekordját – a magánnyugdíjpénztárakhoz hasonlóan – az OTP tartja, amelynek 3. portfóliója mínusz 32,67 százalékos reálhozamot ért el.