Timothy Ash, a Royal Bank of Scotland (RBS) londoni globális felzárkózó térségi kutatórészlegének igazgatója Schmitt Pál hétfői parlamenti bejelentését kommentálva úgy fogalmazott, hogy csak korlátozott piaci reakcióra számít, mivel – bár az ügy „kisebb csapással ér fel Orbán Viktor miniszterelnök szempontjából” – az államfőt a parlament választja, és a Fidesznek továbbra is nagy többsége van a törvényhozásban, a kormánypárt nyilván jóvá tud hagyatni egy „Fidesz-barát” új jelöltet. Egyébként is, „a térségben számos hasonló eset történt már az évek során”.
Az IMF/EU-tárgyalásokra összpontosul a figyelem
Neil Shearing, az egyik legnagyobb londoni gazdasági-pénzügyi elemzőcég, a Capital Economics felzárkózó piaci főközgazdásza hasonló véleményének adott hangot az államfő hétfői bejelentése utáni kommentárjában. Shearing az MTI-nek azt mondta: jórészt ceremoniális tisztségről van szó, ezért az e tisztségben bekövetkező változástól a cég nem vár „nagy piaci reakciót”. A piacok figyelme egyébként is „abszolút mértékben arra összpontosul”, hogy miképp haladnak a tárgyalások az IMF/EU-megállapodás ügyében, valamint – ezzel is összefüggésben – arra, hogy az euróövezeti adósságválság hova fejlődik – vélekedett a Capital Economics vezető londoni elemzője.
Shearing véleménye szerint az euróövezeti helyzettel kapcsolatban a piac „túlzottan derűlátó”, a ház ezért nem zárja ki, hogy a következő három hónapban a magyar befektetési termékek is újból eladási nyomás alá kerülhetnek. Ám ha ez be is következik, annak nem az államfő személyével kapcsolatos fejlemények lesznek az okai – mondta a Capital Economics londoni felzárkózó térségi főközgazdásza.
Schmitt Pál hétfői bejelentése nem hatott a magyar törlesztéskockázati árazásokra sem. A legnagyobb londoni adósságpiaci adatszolgáltató csoport, a CMA DataVision szakelemzői az MTI-nek elmondták, hogy a magyar kormánykötvény-kötelezettségek törlesztési leállására köthető határidős biztosítási csereügyletek (credit default swaps, CDS) középárfolyama a hétfő délutáni londoni jegyzésben 539-540 bázispont környékén mozgott az 547,5 bázispontos előző záró után, vagyis néhány bázisponttal még javult is a magyar CDS-árazás a hétfői londoni kereskedésben.
A magyar CDS-árfolyamok az idei év első kereskedési hetében még 750 bázispont – tízmillió euró magyar szuverén kötvényadósságra számolva évi 750 ezer euró – feletti rekordokon jártak, vagyis az év eleje óta több mint 210 ezer euróval lett olcsóbb az irányadó futamidejű magyar szuverén devizakötvény tízmillió eurónként számított törlesztésbiztosítási díja a londoni piacon. A CDS-tranzakciók árazása jelzi, hogy a piac mennyire ítéli kockázatosnak azt az állami vagy vállalati adóst, amelynek kötelezettségeire az adott határidős törlesztésbiztosítási kontraktusok vonatkoznak.
